Логин: Пароль:
Забыли пароль?Зарегистрироваться
14
elama-15896302
2
Обзоры и аналитика рынка
Нефть и евро помогли рублю на волатильных торгах четверга

МОСКВА (Рейтер) - Рубль показывал в основном положительную динамику вечером волатильного четверга на фоне попыток нефти закрепиться в зеленой зоне и за счет укрепления доллара против упавшего на 12-летние минимумы евро, что в целом играет на руку экспортерам в стартовавший налоговый период.
К 18.00 МСК бивалютная корзина торговалась вблизи отметки 69,55, на 44 копейки ниже последней котировки среды, а с начала четверга она сформировала торговый диапазон 68,12-71,15.
К этому времени котировки пары доллар/рубль расчетами "завтра" были вблизи 64,82, на пять копеек выше предыдущего биржевого закрытия.
Пара евро/рубль расчетами "завтра" к этому времени торговалась вблизи отметки 75,35, на 92 копейки ниже вчерашнего закрытия.
Цена на нефть и реальные денежные потоки на покупку/продажу валюты остаются основными драйверами курса рубля, при том что дилеры отмечают снижение спекулятивной активности из-за риска необоснованных потерь в текущих условиях высокой волатильности.
"Рубль ходит за нефтью, рынок же сейчас пустой, поскольку практически нет потоков. С такой волатильностью как сегодня на ближайшее время вполне нормальным выглядит диапазон изменений 60,00-70,00 в паре доллар/рубль", - считает Михаил Палей из банка ВТБ Капитал.
Рубль в течение дня показывал практически линейную зависимость от динамики нефтяных котировок.
Утром он получил положительный импульс от экспортных продаж валюты, которые в последние дни происходят более-менее равномерно в начале торговых сессий, в чем дилеры видят заслугу контроля со стороны государственных структур как над экспортерами, так и над крупными банками.
Далее рубль ушел в минус из-за усиления спроса на подешевевшую валюту и возобновления снижения нефти. Вечером нефть вновь взяла свое - Brent тестировала уровни выше $50 за баррель, позволив рублю уйти в плюс.
В начале дня доллар падал на 63,09, евро - на 74,41, и рубль в моменте дорожал более чем на 2,5 процента, а днем валютами были сформированы уже локальные максимумы, на 66,13 и 77,25 соответственно.
"Экспорт утром продал - он же теперь продает под контролем госорганов, плюс, неликвидный рынок, из-за чего валюта резко подешевела, однако есть спрос на неё, например, под дивиденды, остаются импортеры, которые хеджируются или стараются выкупать дешевеющую валюту. С другой стороны, для рубля сейчас привычны такие сильные колебания, и они же снижают спекулятивную активность", - сказал Кирилл Гришанов из Промсвязьбанка.
По его мнению, спекулятивная активность может возрасти по мере укрепления рубля к уровню 60 за доллар, "где валюту, скорее всего, будут охотно выкупать при такой нефти, продавать же её, например, выше 66, например, для carry trade, желающих будет немного при текущей ситуации в экономике и всех видимых российских проблемах".
Гришанов считает, что контроль со стороны государства над экспортерами и казначействами крупнейших локальных банков оказывает поддержку рублю, как и продажи минфиновской валюты.
В частности, ЦБ продал во вторник $650 миллионов из средств Минфина РФ, истратившего за последний месяц более $3 миллиардов для стабилизации ситуации на валютном рынке.
Нефть в четверг была неустойчива, но пыталась сохранить и приумножить вчерашние достижения, когда за счет перепозиционирования перед экспирацией фьючерсов она выросла на 4,5 процента.
В четверг баррель Brent достиг отметки $50,62, тогда как накануне он падал до $45,60. Текущие котировки - вблизи $48,50.
Сместить баланс в пользу продавцов валюты может начинающийся налоговый период и ожидания расширения предложения экспортной выручки при одновременно низком физическом спросе на валюту под погашение внешних займов со стороны корпоративного сектора, которому в январе необходимо выплатить их вместе с процентами менее $7,5 миллиарда.
Согласно опросу Рейтер, в текущем месяце размер важного для экспортеров налога на добычу полезных ископаемых может варьироваться между 160 и 260 миллиардами рублей, а всего налоги и платежи могут уложиться в 1 триллион рублей.
БАНК ШВЕЙЦАРИИ УРОНИЛ ЕВРО
Пара евро/доллар сегодня пробила вниз отметку $1,15 и достигла значения $1,1578 впервые с декабря 2003 года, текущие значения - вблизи $1,1610.
Евро обвалился после неожиданного шага швейцарского ЦБ - регулятор отказался от интервенций, которыми в течение трех лет не давал единой валюте падать ниже отметки 1,20 франка, защищая национальную валюту от чрезмерного укрепления.
После решения НБШ пара евро/франк рухнула более чем на 30 процентов, и эта волна накрыла в той или иной степени другие валютные кросс-курсы. Участники рынка предполагают, что это сделано перед угрозой запуска европейским ЦБ программы количественного смягчения уже на заседании ЕЦБ 22 января.
Сейчас евро теряет против франка 14,3 процента, но и доллар США также в минусе против швейцарской валюты, дешевея на 12,9 процента.
Против рубля также риски возможного снижения кредитного рейтинга России до "мусорного" статуса агентством S&P в самое ближайшее время и признаки роста напряженности на востоке Украины.
Впрочем первый зампред ЦБ Ксения Юдаева спокойно смотрит на возможное понижение рейтинга: "На прошлом кризисе наши и финансовые, и нефинансовые компании научились обходить такие острые моменты, поэтому значительных проблем, резких, мы не видим".
По мнению помощника президента РФ по экономическим вопросам Андрея Белоусова, рынок уже отыграл возможные изменения рейтинга, заложил в соответствующие оценки, поэтому ничего существенно серьезного произойти не должно.
"Мои ожидания, что общая тенденция будет к укреплению рубля, если не произойдет существенных потрясений на рынке нефти и цена на нефть не обвалится. Но тоже вряд ли, оснований для этого не вижу", - считает Белоусов.
Аналитики Bank of America Merrill Lynch не столь оптимистичны в отношении цен на нефть и предсказывают падение Brent до $31 за баррель к концу первого квартала за счет повышения мировых запасов.

Опубликовано 9 лет назад
Перейти к комментариям
elama-15896302
1
Обзоры и аналитика рынка
В центре внимания снижение евро и фунта

Неделя начинается резким снижением евро и фунта. Курс евро к доллару опустился ниже уровня поддержки 1,20 из-за взрывного сочетания опасений насчет выхода Греции из зоны евро и роста спекуляций на тему количественного смягчения ЕЦБ. ЕЦБ соберется на заседание 22 января, и ожидается, что он наконец объявит о полномасштабном количественном смягчении, чтобы избежать развития спирали дефляции в еврозоне или ограничить ее. Внеочередные выборы в Греции состоятся 25 января. Голосование может укрепить позиции партии «Сириза», которая выступает против мер жесткой экономии, будет стремиться выйти из соглашений об оказании финансовой помощи с ЕС и может даже привести страну к выходу из ЕС. С другой стороны, Германия, похоже, спокойно относится к событиям в Греции. Канцлер Германии Меркель заявила, что еврозона вполне сможет справиться с выходом Греции, по сообщениям Der Spiegel. Достигнув нового 9-летнего минимума в 1,1864 при открытии азиатской сессии, курс евро к доллару, несомненно, столкнется с некоторой коррекцией. Однако, трейдеры готовятся продавать при ралли, т.к. дальнейшее снижение евро относительно доллара и фунта сохраняет высокую вероятность.
Что касается данных, в центре внимания в течение недели будут предварительные данные по ИПЦ еврозоны за декабрь. Совокупная потребительская инфляция по еврозоне (будет опубликована в среду) должна вступить в отрицательную зону (-0,1% в годовом исчислении против 0,3% в годовом исчислении в ноябре), в основном из-за значительного снижения цен на нефть. Сейчас дефляция представляется неизбежной, т.к. цены на энергоносители остаются низкими.
На настоящий момент ЕЦБ приобрел ипотечных облигаций на сумму 29,6 млрд. евро и обеспеченных активами ценных бумаг на 1,75 млрд. евро. Два раунда таргетированных долгосрочных операций рефинансирования в 2014 г. обеспечили 212,44 млрд. евро. В целом, баланс ЕЦБ стремительно растет и уже достиг 2,150 трлн. евро по состоянию от 26 декабря. ЕЦБ все еще имеет достаточный маневр для увеличения общего объема своих активов до уровней 2012 г. (около 3 трлн. евро). Дополнительная покупка суверенных облигаций, несомненно, не выправит замедление роста макроэкономических показателей еврозоны, но должна продолжить влияние на евро до первого заседания ЕЦБ в 2015 г. Фьючерсные рынки продолжают показывать устойчиво короткие нетто-позиции в евро.
В краткосрочной перспективе значительное падение до 1,1864 привело пару евро-доллар в перепроданную зону. Мы ожидаем коррекции в течение дня, однако попытки роста должны остаться ограниченными предложения на продажу выше 1,20. Опционные барьеры с сегодняшним истечением находятся на отметках 1,20/1,21.
Курс евро к фунту стабильно идет вниз. Индикаторы тренда и импульса предполагают закрепление понизившегося курса евро к фунту. Свечные графики показывают образование медвежьего креста Харами, которое будет подтверждено, если сегодня удержится уровень сопротивления 0,78505.
Фунт снижается вторую сессию подряд
Курс фунта к доллару снижается до 1,5176, основания нисходящего диапазона октября 2014 – января 2015 г., при большом спросе на доллары. После двух сессий резкого ослабления фунта мы ожидаем, что основание диапазона (1,5162) окажет поддержку фунту в краткосрочной перспективе, но недолго. Падение нефтяных цен дает время Банку Англии перед нормализацией монетарной политики. Данные по инфляции в Великобритании за ноябрь будут опубликованы на следующей неделе; мы ожидаем, что прогнозы дальнейшего снижения сохранят давление на курс фунта к доллару. Расхождение между Банком Англии и ФРС переносит центр внимания до уровней 1,50 при оставлении основания.
Комитет по монетарной политике Банка Англии соберется в четверг. Ожидается, что учетная ставка будет сохранена без изменений на историческом минимуме 0,50%, как и объем приобретения активов в 375 млрд. фунтов. Ясно, что решение центробанка не будет ни для кого неожиданным.

EUR/USD: Пара продолжает опускаться ниже по графику и уже пересекла уровень поддержки 1,2043. Поддержка на отметке 1,1877 сейчас под угрозой. Уровни сопротивления для кратковременного восстановления находятся на отметках 1,2007 (внутридневной максимум) и 1,2110 (внутридневной максимум). В более долгосрочной перспективе пара EUR/USD находится в фазе нисходящего тренда. Область сильной поддержки между 1,2043 (минимум 24 июля 2012 г.) и 1,1877 (минимум 7 июня 2010 г.) сейчас под угрозой. Техническая картина указывает на преодоление уровня 1,1877 в конечном итоге. Ключевая поддержка также сосредоточена на уровнях 1,1640 (минимум 15 ноября 2005 г.) и 1,0765 (минимум 03 сентября 2003 г.). Ключевое сопротивление расположено на отметке 1,2252 (максимум 25 декабря 2014 г.).
GBP/USD: Пара резко упала и пробила поддержку на уровне 1,5423. Поддержка сейчас сосредоточена на уровне 1,5102. Сопротивление для краткосрочного восстановления расположено на отметках 1,5341 (внутридневной максимум) и 1,5486 (минимум 23 декабря 2014 г.). Поддержка на часовом графике расположена на отметке 1,5176 (внутридневной минимум). В долгосрочной перспективе техническая картина будет оставаться неблагоприятной, пока пара не преодолеет ключевое сопротивление на уровне 1,5826 (максимум 27 ноября 2014 г.). Можно прогнозировать полный откат восстановления в 2013-2014 гг. Значительная поддержка также расположена на уровне 1,4814 (минимум 09 июля 2013 г.).
USD/JPY: Пара сместилась в боковой коридор. Поддержка на часовом графике расположена на отметках 118,87 (минимум 30 декабря 2014 г.) и 118,26 (минимум 18 декабря 2014 г), часовое сопротивление сосредоточено на уровнях 120,83 (максимум 23 декабря 2014 г.) и 121,85 (максимум 08 декабря 2014 г.). В долгосрочной перспективе можно прогнозировать «бычью» динамику, пока ключевая поддержка 110,09 (максимум 1 октября 2014 г.) выдерживает натиск. Несмотря на то, что ничто не указывает на окончание долгосрочного «бычьего» тренда, в среднесрочной перспективе можно прогнозировать консолидацию, учитывая недавний резкий рост и смещение основного сопротивления на уровень 124,14 (максимум 22 июня 2007 г.). Ключевая поддержка расположена на уровне 115,46 (минимум 17 ноября 2014 г.).
USD/CHF: Пара продвинулась выше по графику и сейчас тестирует область сильного сопротивления между 0,9972 (максимум 24 июля 2012 г.) и 1,0067 (максимум 1 декабря 2010 г.). Поддержка для кратковременного ослабления расположена на отметках 0,9990 (внутридневной минимум) и 0,9934 (минимум 2 января 2015 г.). В более долгосрочной перспективе технические индикаторы указывают на возобновление долгосрочного повышательного тренда, начавшегося в августе 2011 г. Таким образом, даже если основная зона сопротивления между 0,9972 (максимум 24 июля 2012 г.) и 1,0067 (максимум 01 декабря 2010 г.) может на некоторое время сдержать рост, можно прогнозировать дальнейшее укрепление. Ключевое сопротивление также сосредоточено на отметках 1,0676 (максимум 12 июля 2010 г.) и 1,1731 (максимум 01 июня 2010 г.). Ключевая поддержка расположена на уровне 0,9831 (минимум 25 декабря 2014 г.).

Опубликовано 9 лет назад
Перейти к комментариям
elama-15896302
3
Обзоры и аналитика рынка
Непраздничное настроение на рынках

Прогнозы:
Доллар укрепится к большинству валют развивающихся рынков;
Волатильность на фондовых рынках будет расти;
Цены на драгоценные металлы будут расти.


В предпоследний день торгов в этом году на фондовом рынке США преобладала коррекционная динамика. Индекс DJIA снизился на 0.31%, S&P 500 потерял 0.49%, NASDAQ закрылся ниже на 0.61%. В аутсайдерах были компании технологического сектора и коммунальных услуг. Последние в среднем потеряли около 2.1%, что является наибольшим снижением с июня 2013 г. Из технологического сектора более заметным распродажам подверглись компании крупной капитализации. NASDAQ 100 снизился на 0.7%, тогда как акции Apple потеряли 1.2%. В Dow Jones положительную динамику продемонстрировали акции UnitedHealth Group (+0.51%), JP Morgan (+0.3%), Wal-Mart Stores (+0.17%), Johnson & Johnson (+0.03%). В лидерах снижения Caterpillar Inc (-1.2%), Intel Corp (-1.13%), Microsoft Corp (-0.91%), Walt Disney Co (-0.84%), McDonald's Corp (-0.83%). В целом, положительной динамике не способствовали и вышедшие макроэкономические данные. Индекс потребительской уверенности вырос до 92.6, тогда как согласно консенсус-прогнозу Bloomberg ожидался рост до 92.6. Отчет по рынку недвижимости показал замедление роста цен на жилье более чем в 20 городах. Индекс волатильности VIX продемонстрировал рост 3-й день подряд на 6.5% до 16.04, сигнализируя о росте неопределенности в отношении дальнейшей динамики на фондовом рынке.
Цены на нефть продолжили уверенное снижение на отсутствии согласованных действий со стороны стран ОПЕК. На фоне возросших запасов нефти в США также существуют опасения, что могут быть сняты ограничения на экспорт, что в следующем году может продолжить оказывать давление на сырьевые цены. Текущая цена на нефть уже заставила сократить свои бюджеты ряда нефтедобывающих стран, таких как Венесуэла и Эквадор. В то же время это способствовало увеличению резервов в Китае, сокращению топливных субсидий в Индии и Индонезии.

Опубликовано 9 лет назад
Перейти к комментариям
elama-15896302
Обсуждение брокеров
Индексы РФ в минусе на предновогодних торгах

Российские фондовые индексы остаются в отрицательной зоне во второй половине предновогодних торгов на фоне рекордно низких цен на нефть и резких движений рубля, а сжатие ликвидности провоцирует сильные колебания котировок.
Индекс ММВБ к 17.00 МСК снизился на 2,8 процента относительно предыдущего закрытия до 1.392 пунктов. В начале торгов индикатор падал до 1.380 пунктов - минимального значения с 27 октября. Размах колебаний индекса между пиком и минимальным значением сегодняшней сессии составил 3 процента.
Индекс РТС снижается на 3,2 процента от закрытия понедельника до 769 пунктов, а диапазон внутридневного движения к этому времени превысил 4 процента.
"Нефть слабая, американские фьючерсы немного снижаются. С динамикой рубля непонятно - то ли интервенции ЦБ поддержали курс, то ли кого-то из экспортеров заставили продавать валюту", - сказал Герман Никоненко, начальник управления трейдинга Уралсиб Кэпитал.
Нефть Brent упала во вторник до нового 5,5-летнего минимума на опасениях об избытке поставок.
Доллар, поднявшийся при открытии торгов до 60 рублей, резко развернулся и к этому времени снижается на 3,3 процента до отметки 56,4.
"Активность торгов снижена, и рыночные участники не готовы рисковать из-за растущих опасений по поводу возможности снижения рейтинга РФ", - отмечает сотрудник отдела продаж западного банка.
Наиболее заметной новостью с внутриполитического фронта стало вынесение приговора критику Кремля Алексею Навальному. Оппозиционер получил условный срок, а его брат Олег - 3,5 года колонии общего режима.
"В очередной раз мы стали свидетелями того, что судебной системы у нас нет. Возможно, если бы Навальному дали реальный срок, то рынок бы у нас чуть сильнее припал", - предположит трейдер одной из российских инвесткомпаний.
Среди "голубых фишек" расклад во второй половине дня изменился: бумаги Сбербанка ушли в минус, а котировки ВТБ поднялись чуть выше предыдущего закрытия.
Сегодня последняя торговая сессия на Московской бирже в уходящем году. Торги на всех рынках возобновятся 5 января 2015 года.

Опубликовано 9 лет назад
Перейти к комментариям
elama-15896302
2
Обзоры и аналитика рынка
Рынки акций Европы снижаются из-за нефти

ЛОНДОН (Рейтер) - Европейские фондовые рынки снижаются во вторник под предводительством энергетических компаний, так как нефть Brent рухнула до нового 5,5-летнего минимума на фоне опасений об избыточных поставках.
Нефтегазовый индекс STOXX Europe 600 опустился на 1,6 процента, в результате чего его общие потери за год достигли 15 процентов.
Геологоразведочные компании Seadrill и Tullow Oil потеряли примерно по 3 процента.
Аппетит к риску также ухудшился из-за неопределенности, окружающей Грецию, которая готовится к досрочным выборам в январе, на которых может победить оппозиционная левая партия Syriza.
К 13.10 МСК панъевропейский индекс "голубых" фишек FTSEurofirst 300 снизился на 0,48 процента до 1.370,31 пункта.
"Учитывая тот факт, что у нас было такое агрессивное ралли, особенно на неделе перед Рождеством, люди рады выйти из игры", - сказал Джайлз Уоттс из City Index.
Бумаги британского производителя одежды Next подорожали на 3,8 процента после того, как он повысил прогноз годовой прибыли благодаря росту предрождественских продаж на 2,9 процента.

Опубликовано 9 лет назад
Перейти к комментариям
 
elama-15896302
Регистрация на проекте: 27.12.2014
Написал комментариев: 4
Записей в блоге: 15
Подписчиков: 14
Сайт: investingcrew.ru

Содержание блога:
Форекс-объявления:

Показано форекс-объявлений:
в декабре: 11 033 625;
вчера: 1 038 695 на 260 сайтах;
Разместить форекс-объявление
 Forex Magazine © 2004-2024